《台湾永续期货》系列一-台湾永续期货 6月8日上市

全球永续投资快速成长,相关投资商品资产规模逾30兆美元,因应此一新投资趋势,台湾期货交易所将于6月8日上市「FTSE4GOOD台湾指数公司台湾永续指数期货」,以满足现货市场避险需求及相关交易需求。

依据全球永续投资联盟最新研究报告指出,永续投资快速成长,2018年资产规模已达30.7兆美元,较2016年成长34%;另研究咨询机构ETFGI资料显示,2019年9月全球投资ESG的ETPs资产规模已达473.3亿美元,较2018年224.7亿美元,成长111%,显示全球资本市场对永续投资需求强烈。

国内方面,机构投资人近年来亦逐渐重视并落实责任及永续投资,2016年台湾证券交易所发布「机构投资人尽责管理守则」,政府四大基金率先签署。

截至2020年3月2日,证券、投信、保险及银行等机构签署家数已达150家;2017年台湾指数公司与富时罗素共同发布「FTSE4Good台湾指数公司台湾永续指数」,并于2018年获劳动基金运用局指定为国内投资委托操作绩效指标,委托总额度达新台币420亿元。投信业者亦推出相关ETF,国内市场对永续投资日益重视。

期交所规划的「台湾永续期货」,具备三点特色,包括:一、台湾永续投资最佳避险及交易工具:台湾永续期货以台湾永续指数为标的,该指数表彰台湾符合ESG标准上市公司绩效,且编制方法符合IOSCO Principles,具国际公信力,更能吸引国内外追求永续投资机构投资人参与,为台湾永续投资最佳避险及交易工具。

二、跨足国际期货市场永续期货版图:全球挂牌ESG指数期货以欧美交易所为主,包括那斯达克交易所于2018年10月推出全球首档符合ESG标准OMXS30 ESG Responsible指数期货,欧洲期货交易所2019年2月起陆续推出以欧洲、美国及MSCI ESG指数为标的期货,及芝加哥商业交易所2019年11月推出E-mini S&P 500 ESG指数期货,期交所挂牌台湾永续期货,跨足国际期货市场永续期货版图,提供国际市场参与台湾永续投资便利管道。

三、交易门槛低,便利交易人参与:台湾永续期货具财务杠杆,契约价值以每点新台币100元计算,若以5,200点换算,每一契约价值约新台币52万元。一般而言,原始保证金占契约价值比例约5~10%,门槛低、操作弹性高,提升资金运用效率。

期交所于5月22日公告调整台指选择权契约混合部位风险保证金所有月份保证金金额,并自109年5月25日一般交易时段结束后起实施。

柜买两项规章修正 过关

柜买中心上周五下午召开第9届第23次董事、监察人联席会议,会中通过以下二项规章修正案: 1.券商营业处所买卖有价证券业务规则」修正案;为满足投资人外币计价商品投资需求及维持市场交易稳定,本次修正开放新台币ETF得加挂其他币别交易,并增订ETF之每受益权单位净资产价值为零或负数时,得终止其柜台买卖。 2.「证券商营业处所经营衍生性金融商品交易业务规则」修正案;为强化投资人保障并兼顾市场管理,柜买中心参酌银行业作法,豁免证券商向上市柜公司客户取得其所授权人员资格条件佐证资料、增订证券商对客户的属性评估结果须经客户签名确认,并